中國留學生遭到淩辱，欲請駐日公使及留學生監督出麵維持，以泄眾憤。誰知莊景珂、江庸二人置之不理，好像日本軍警毆打中國留學生無關痛癢一般。惹得眾學生滿腔怨憤，無處可泄。青年會幹事馬伯援親自前往日警署探問，共計有三十六名學生被捕，當下設法營救，直到第二天下午六點，日警署才放還二十三人，還有十三人在押。日本各報反說留學生胡俊用刀砍傷日警，不能無罪釋放，應將胡俊移入東京監獄，照律定刑。留學生看報後一片嘩然，一邊登報辯護，一邊函詰莊公使及江監督。莊景珂、江庸這才電達北京政府，竟自稱製馭無方，要求辭職。這消息傳到上海，上海總會複電慰勉，並決定以不買日貨作為抵製。同時，廣州人民組織國民外交後援會，於五月十一日開大會，到會人數多達十萬人，比上海更為踴躍。大家張旗列隊，到軍政府遞請願書，要求岑春煊、伍廷芳等人力起與爭。請願書分為三大綱：
一、取消二十一條件及國際一切不平等條件，直接收還青島。
二、應循法嚴懲賣國賊。
三、請北方釋放因痛擊賣國賊而被逮的誌士。
岑、伍等滿口答應，大家才各自散去。當下岑春煊致電上海，讓總代表唐紹儀向和會提出三大綱，嚴重交涉。上海和會中正彼此爭論，雙方早因各種條件而互有齟齬，相持已有一個多月，再加上青島問題，更是衝突不止，哪裏還能融洽？唐紹儀立即擬定八大條件，通告北方總代表朱啟鈐，作為議和綱要，條件如下：
一、對於歐洲和會所擬山東問題條件，表示不承認。
二、中日一切密約，宣布無效，並嚴懲當日訂立密約關係的人，以謝國民。
三、參戰軍、國防軍、邊防軍，立即一律撤銷。
四、惡跡昭著，不協民情的督軍省長、立即予以撤換。
五、由和會宣布前總統黎元洪六年六月十三日解散國會令，完全無效。
六、設政務會議，由和平會議推出全國負重望者組織，議和條件的履行，由政務會議監督，統一內閣之組織，由其同意。
七、所有和會議決審查案，由政務會議審定。
八、北方如果承認以上七條約款，悉數履行，則由和會承認徐世昌為大總統，執行職權，至國會選舉正式總統之日為止。
這八條要約，與北方格格不入，即使最後一條有承認徐世昌為總統的字樣，也隻承認徐為短期大總統。而徐得到承認，多至半年，少則數月，還要受政務會議的節製，這個總統根本就是無名無望。朱啟鈐不用電問政府，便先拒絕，然後報告中央，要求辭職。這邊唐紹儀總代表也向廣東軍政府辭職。廣東軍政府還有複電留唐，而北京政府卻同意朱啟鈐辭職，不再慰留。
據說徐世昌總統派遣朱啟鈐時，曾朱與啟鈐有密約，除總統之位不能讓人外，其他事情都有商量的餘地，即使犧牲國會也可磋商。雖然徐世昌是由安福派擁護上台的，但徐卻暗忌安福，想借南方勢力，代為牽製。朱氏受命到上海，果然南方總代表等有反對北京國會的論調，朱氏表示在此事上徐總統同意通融，所以二次周旋，沒有因為國會問題發生爭論。隻是北方分代表方樞、汪有齡、江紹傑、劉恩格全是安福派中人物，獲得情報後，立即電致北京本部。安福派頓時大嘩，眾議院中的議員幾乎全是安福派的人，他們立即招請內閣總理錢能訓出席質問，說：“朱啟鈐雖受命為總代表，但他隻具有行政委員資格，不能有解釋法律的特權。國會是立法最高機關，總統由此產出，內閣也必須由此通過，若沒有國會，哪來總統？哪來內閣？今天，朱啟鈐在上海，居然敢議及國會問題，真是怪事，莫非有人給他特權不成？”一席話說得錢總理無言可答，隻敷衍幾句，便立即退回，報知老徐。老徐已是焦頭爛額，偏偏內外不寧，南方提出的八項條件又極為嚴酷，簡直沒有一條行得通，統一的希望完全破滅了。於是，老徐決定立即召回朱總代表，再做打算，同時命國務院出麵，召集參眾兩議院議員，商量青島問題。議員們當然認為不能承認日使的條款，應電令陸征祥全權力爭，千萬不能簽字。等議員們走後，老徐又通電各省有關青島問題，尋求解決辦法。
關於青島問題，整個中國早已鬧成一片，政府也焦頭爛額。再加上南北和議再次決裂，安福派從中作梗，真可謂徐政府組建以後的第一個難關。中國到了這個地步，幸虧還有一些有識之士，不甘屈辱，奔走呼號，所以外國人還有一點敬意，就連東鄰日本也忌憚三分。自從我國排日風潮刮起後，歐洲和會頗受影響，日本代表牧野男爵這才發表《山東主權歸還陳述書》，因此有交還青島的傳聞。日代表雖有此話，但始終不肯將支還青島一條加入和約，所以陸專使也一直不便簽字。此次國務院通電各省，而各省督軍、省長多數麻木不仁，有幾個稍具天良，也無非寄一複電，反對簽約。而且安福派中人物還要替曹汝霖、章宗祥二人出氣，強迫徐政府懲辦學生。教育總長傅增湘本為段祺瑞所器重，一直恂恂儒雅，沒有黨見，但為了京師學潮，他滿懷鬱憤無法排解，遞出辭呈後，不等批準便匆匆離京。無奈之下，徐總統隻好同意他辭職，暫令次長袁希濤代理部務。
北京各學校學生決定罷課，並發布意見書，大致有三層意思：第一，外交緊急，政府不予力爭；第二，國賊不除，反將教育總長解職，並且連下訓誡學生的命令，禁止集會自由；第三，日本逮捕我國留學生，政府至今毫無辦法，所以提出請求要求政府照辦，特先罷課候令，不達目的決不罷休。與此同時，布告同學，誰都不得擅自上課。又組織十人團，研究如何營救被捕學生，並四處演說，促進國民對外的覺悟。既而京外各中學紛紛仿效，先後宣告罷課。此外，各界人士全部排斥日貨，不僅日商經營的產品無人過問，甚至華商預定的各種日貨也全部退還。日本人損失頗大，自然去請求本國政府設法挽回。日本人向來詭詐，先由外務大臣通告中國駐日代理公使莊景珂，說了一派友善的虛詞來籠絡中國。
過了八九天，駐京日使送了一份公文到外交部，說：“近來北京多散布傳單，不是說膠州亡，就是說山東亡，此種論調傳播各省，煽動四處人民排斥日貨，請政府注意！”並且日使還指出外交委員林長民有故意煽惑人民的嫌疑，影響邦交。林長民得知後，不得不呈請辭職，政府隻好勉強批準，並特下一禁令，對於擾亂地方治安，煽惑人心者，嚴懲不貸。過了幾天，政府又下一命令，公布青島案情，並為曹汝霖、章宗祥、陸宗輿三人洗刷罪行。此令一下，更與全國人民的心理大相違背，國民怎肯服從命令？
盡管政府三令五申，催促各校學生即日上課，但學生們不願受命，依舊罷課。學生聯合會派演講團，分頭到京城內外舉行露天演講，有數千人之多。這邊說得慷慨激昂，那邊說得淋漓感奮，聲淚俱下。就這樣，東一簇，西一團，好像聽戲一般，圍觀的民眾越來越多。警察廳忙出來幹涉，特派保安、馬隊到處鎮壓。警隊先勸學生不要演講，學生置之不理，仍然侃侃而談。後來警隊動怒，拍動馬頭竟衝向人多的地方，聽講的人怕遭**，陸續散開。演講的學生被警隊強行押入北京大學，關在法科、理科各教室內，不準自由出入。學校大門被警察團團圍住，警察廳又從步軍統領署內調出數百名士兵，在學校門前紮營，視學生如俘虜，日夜監管。各校教職員工均向政府遞呈文，要求釋放學生，撤退軍警，政府卻不批答。教育次長袁希濤見學校風潮越來越緊，有些左右為難，隨即慨然辭職。政府另任命傅嶽棻為教育次長，攝行部務。北京各學校不得不通電外省，聲明曲直。上海的學校最多，消息最靈，得知北京各學生一再被拘，自然義憤填膺，立即號召各界續開大會，當時已是六月初了。會場決議以學界為首倡，以商界為後繼，一定要政府罷斥曹汝霖、章宗祥、陸宗輿三人，並釋放北京被拘學生。
上海商民看到學界的決心，都不知不覺地流露出一種熱誠。六月四日，南商會開會集議，到會商人不下千人。警兵卻無理取鬧，硬要攔阻，導致眾情大憤，決定罷市。南市各商鋪率先罷市，法租界各商家隨後照樣閉門，公共租界一律仿效。接著，英租界中如永安、先施兩大公司也都杜門謝客。到了午後，華租各界，所有大小商店全部關門閉戶。街上隻有學生奔走，分發傳單，巡警往來，防備鬧事，其他的就是各處記者偵探消息，好好一個大商埠，弄得煙雲失色，簫鼓無聲。過了一夜，商店仍舊閉市，華界一帶已由警官挨戶曉示，勒令開門，照常交易。商人們都異口同聲，說是賣買自由，不勞警官過問。警官無詞可駁，悻悻走了。租界中的洋巡捕隻是沿路巡查，維持秩序，沒有硬行幹涉。商家們紛紛懸掛白旗，上麵寫著“萬眾一心，同聲呼喊，力抗漢奸，喚醒政府”。全市旗布飄揚，像是做了一種特別的招牌。又過了一天，華界、租界中隻有幾家飯店半開半掩，略賣些糕餅，其他人依然抱著關門主義。警察署無法漠視，又派出武裝警察挨家挨戶去敲門，逼令開市。有的商民看警察來勢洶洶，勉強除去排門，等警察走後，又將排門關好，拒絕買賣。就這樣又過了兩天，閉市依舊。
上海作為中外各國交通的埠頭，行人似蟻，商戶如鱗，怎能好幾天不做買賣呢？華人為反對政府，即使受些困難也是心甘情願，但洋商怎麽肯無端受累？當下中外官吏陸續電告中央，報明情況。到了這個地步，政府不得不改變方針，即使是安福派也無法擺布，隻好聽令政府自行處置。政府這才打算將曹汝霖、章宗祥、陸宗輿三人一並免職，並釋放先後拘禁的學生。此時，上海已經閉市六天了。得到政府讓步的消息後，上海商會通告各行業，目的已達到，應於次日開市交易。到了第二天早晨，商人們購買報紙，發現根本沒有登載免除曹、陸、章三人的命令，隨即擔心京中所傳不實，仍然閉市。直到晚上看到曹、章、陸三人免職的命令，一部分請求已得到同意，商人們才全體開市，照常營業，並在門前懸掛五色旗作為民意勝利的慶賀。學生團拍電到京，問明被拘學生的情況，得到北京各學校複電，說學生已經全部被釋放。於是，學生團選出代表，向大小商號道謝，自歸各校上課去了。
當時，南京、杭州、武昌、漢口、天津、九江、山東、廈門各處，得到上海罷市的消息也先後罷市，就連工界也相約罷工，群起抵製，所以安福派不敢再堅持，徐政府才得以行使命令，懲辦曹汝霖等三人，釋放被拘學生。但徐世昌總統一麵怕得罪安福，一麵擔心國民為了青島問題再提要求，因此提出辭職谘文，送交參眾兩議院，並將辭職一事通電各省。
各省督軍、省長看了徐的電文，正想複電挽留，又接到參議院議長李盛鐸及眾議院議長王揖唐的通電：
本日大總統谘送蓋用大總統印文一件到院，聲明辭職。查現行約法，行政組織是責任內閣製，一切外交內政由國務院負其責任，大總統無引咎辭職的規定。並且來文未經國務總理副署，沒有法律效力，當由盛鐸、揖唐即日親自退還，籲請大總統照常任職。因擔心有訛傳，特馳電奉聞，敬希鑒察！
有了兩議院的這份電文，各省督軍、省長紛紛電達中央，極力挽留徐總統。徐世昌原本就是虛與周旋，並非真想去位，既然內外慰留，自然不會再辭。隻是國務總理錢能訓不得不呈請辭職。總理一辭，全體閣員因連帶關係，一並告退。因為此時為責任內閣，一切政治由內閣負責，總統尚可推諉，總理卻無法諉咎，隻好卸職離開這讓人煩惱的官場。